聚合支付行業(yè)發(fā)展概況分析

 

      聚合支付依托于銀行、非銀行金融機(jī)構(gòu)和清算組織的支付通道和清算能力，通過發(fā)揮自身平臺(tái)的服務(wù)和技術(shù)優(yōu)勢(shì)，為商戶提供接口、集成、對(duì)接、訂單處理、數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)等定制化服務(wù)，在海量商戶的市場(chǎng)需求中，聚合支付有著巨大的發(fā)展前景。初步估算，2018年聚合支付行業(yè)用戶規(guī)模為2.8億人;2018年聚合支付交易規(guī)模為34萬億元。

 

      我國(guó)聚合支付行業(yè)企業(yè)按照實(shí)力水平，呈現(xiàn)著明顯的梯隊(duì)競(jìng)爭(zhēng)的特點(diǎn);行業(yè)第一梯隊(duì)的優(yōu)勢(shì)在于其具有廣泛的渠道優(yōu)勢(shì)，如覆蓋城市數(shù)量較多、或市場(chǎng)交易規(guī)模、單據(jù)處理數(shù)較大等優(yōu)勢(shì)。

 

      聚合支付產(chǎn)業(yè)全景圖譜分析

 

      正規(guī)的聚合支付不涉及資金清算，只涉及支付環(huán)節(jié)的信息流轉(zhuǎn)和商戶操作的承載。一個(gè)完整的支付產(chǎn)業(yè)鏈包括商戶、聚合支付服務(wù)商、第三方支付、官方清算中心(銀聯(lián)和網(wǎng)聯(lián))、消費(fèi)者五大環(huán)節(jié)。

 

      聚合支付覆蓋四個(gè)層面，聚合支付獨(dú)特優(yōu)勢(shì)帶來機(jī)遇

 

      聚合支付也被稱為融合支付，是指借助銀行、非銀行支付機(jī)構(gòu)或清算組織的支付通道與結(jié)算能力，利用自身的技術(shù)與服務(wù)集成能力，將市面上主流的支付通道整合到一起，為商戶提供以支付通道接入為主，配合平臺(tái)技術(shù)服務(wù)的整合技術(shù)解決方案。以此減少商戶接入、維護(hù)支付結(jié)算服務(wù)時(shí)面臨的成本支出，提高商戶支付結(jié)算系統(tǒng)運(yùn)行效率。簡(jiǎn)言之，聚合支付通過APP、網(wǎng)站等渠道聚合多家合作銀行、第三方支付平臺(tái)及其他服務(wù)商的API接口等支付工具，為B端中小商戶提供在線支付綜合解決方案。聚合支付體現(xiàn)在4個(gè)層面的聚合：場(chǎng)景、支付方式、資金到賬和商戶增值。

 

     聚合支付四個(gè)層面聚合分析情況

 

                      

 

                                                                                    資料來源：前瞻產(chǎn)業(yè)研究院整理

 

      一方面?zhèn)鹘y(tǒng)線下支付環(huán)境在2017年經(jīng)歷了翻天覆地的變化，智能POS更加普及，掃碼和NFC設(shè)備大面積更新?lián)Q代，像拉卡拉等企業(yè)在強(qiáng)勢(shì)布局智能終端基礎(chǔ)上，依托云平臺(tái)服務(wù)通過終端切入場(chǎng)景，將大數(shù)據(jù)分析應(yīng)用于店鋪管理，為商戶提供全面金融服務(wù);另一方面，類似美圖、京東等互聯(lián)網(wǎng)公司，收購(gòu)支付牌照后能夠和自身深耕場(chǎng)景快速結(jié)合，迭代出更加適應(yīng)該行業(yè)的支付服務(wù)解決方案，令支付更深層次的與行業(yè)結(jié)合，極大地增強(qiáng)了B端商戶的使用粘性。

 

      聚合支付“低成本、近市場(chǎng)”，不直接進(jìn)行支付與結(jié)算服務(wù)，也不擁有資金支配權(quán)和支付通道資源，免去了支付與結(jié)算的服務(wù)成本和商業(yè)銀行或非銀支付機(jī)構(gòu)的合規(guī)成本;而且還可以根據(jù)商戶的個(gè)性化需求進(jìn)行系統(tǒng)定制，形成與支付通道資源服務(wù)機(jī)構(gòu)的優(yōu)勢(shì)互補(bǔ)，具有中立、靈活、便捷的特點(diǎn)。

 

      中國(guó)聚合支付行業(yè)用戶規(guī)模和交易規(guī)模雙增長(zhǎng)

 

      聚合支付行業(yè)的發(fā)展驅(qū)動(dòng)力是多方面的，一個(gè)是第三方支付市場(chǎng)的興起，同時(shí)帶動(dòng)了聚合支付的市場(chǎng)空間;另一方面則是移動(dòng)支付、跨境支付板塊的上升，對(duì)聚合支付也有一定的促進(jìn)作用。據(jù)前瞻產(chǎn)業(yè)研究院發(fā)布的《中國(guó)聚合支付行業(yè)市場(chǎng)前瞻與投資戰(zhàn)略規(guī)劃分析報(bào)告》數(shù)據(jù)顯示，截止至2017年我國(guó)聚合支付行業(yè)用戶規(guī)模達(dá)到2.51億人，同比增長(zhǎng)5.02%。初步估算，2018年我國(guó)聚合支付行業(yè)用戶規(guī)模為2.8億人左右。

 

      未來，由于互聯(lián)網(wǎng)、智能終端已經(jīng)具有一定程度的滲透率，我國(guó)的聚合支付行業(yè)的用戶規(guī)模增速勢(shì)必不如聚合支付行業(yè)市場(chǎng)規(guī)模發(fā)展速度快，但由于人們逐年對(duì)聚合支付的接納，聚合支付用戶規(guī)模仍有較為可觀的增長(zhǎng)。前瞻預(yù)計(jì)，到2023年，中國(guó)聚合支付行業(yè)用戶規(guī)?？蛇_(dá)4.6億人，年均復(fù)合增長(zhǎng)速度在10%左右。

 

      2015-2023年中國(guó)聚合支付行業(yè)用戶規(guī)模統(tǒng)計(jì)情況及預(yù)測(cè)

         

 

                                                                                           數(shù)據(jù)來源：前瞻產(chǎn)業(yè)研究院整理

      在市場(chǎng)規(guī)模方面，我國(guó)聚合支付交易規(guī)模呈直線上升的趨勢(shì)，雖然聚合支付市場(chǎng)規(guī)模增速放緩，但發(fā)展依舊處于較快速度。2017年我國(guó)聚合支付交易規(guī)模為28.1萬億元，同比增長(zhǎng)26.58%;初步估算，2018年聚合支付交易規(guī)模為34萬億元?？v觀全局，聚合支付市場(chǎng)交易規(guī)模增長(zhǎng)速度大于用戶規(guī)模增長(zhǎng)速度，說明聚合支付市場(chǎng)使用頻率開始加快。

 

      未來，隨著移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)、智能終端的進(jìn)一步普及，聚合支付市場(chǎng)將會(huì)迎來一定的利好局面;同時(shí)由于跨境電商的普及以及第三方支付在各個(gè)領(lǐng)域的應(yīng)用，增加了聚合支付的應(yīng)用場(chǎng)景;根據(jù)前瞻產(chǎn)業(yè)研究院監(jiān)測(cè)，我國(guó)聚合支付行業(yè)市場(chǎng)規(guī)模在2023年將突破80萬億元，六年間年均復(fù)合增速可達(dá)20%。

 

      2015-2023年中國(guó)聚合支付行業(yè)市場(chǎng)規(guī)模統(tǒng)計(jì)情況及預(yù)測(cè)

         

 

數(shù)據(jù)來源：前瞻產(chǎn)業(yè)研究院整理

 

      聚合支付成為商業(yè)銀行的新盈利點(diǎn)

 

      聚合支付服務(wù)商也可以是商業(yè)銀行本身，聚合支付的出現(xiàn)給了商業(yè)銀行在B端(商戶端)沖破隔離的機(jī)會(huì)，聚合支付成為商業(yè)銀行的新贏利點(diǎn)。

 

      商業(yè)銀行的聚合支付是商業(yè)銀行將支付寶、微信支付、銀聯(lián)和本行二維碼支付等整合為統(tǒng)一的二維碼電子支付，即一個(gè)二維碼支持支付寶、微信、銀聯(lián)和各家商業(yè)銀行手機(jī)銀行的掃碼支付，既支持主掃，也支持被掃。

 

      商業(yè)銀行聚合支付的最大特點(diǎn)是在C端支持各類支付終端，即用戶使用支付寶、微信、銀聯(lián)錢包和各商業(yè)銀行手機(jī)銀行均可以掃碼支付，而交易資金在B端統(tǒng)一回流到商戶在商業(yè)銀行開設(shè)的存款賬戶，從而形成了C端開放而B端聚合的新支付體系。

 

      這種支付體系的核心是放棄C端的爭(zhēng)奪，支持所有主流C端，方便用戶使用，而在B端則是用銀行賬戶作為唯一收款賬戶，而使資金從各種三方支付機(jī)構(gòu)回流到銀行，形成商業(yè)銀行的核心存款。

 

商業(yè)銀行自身提供聚合支付全景圖分析情況

          

 

資料來源：前瞻產(chǎn)業(yè)研究院整理

  

      商業(yè)銀行具有得天獨(dú)厚的金融服務(wù)及政策合規(guī)優(yōu)勢(shì)，不僅有豐富、成熟的金融服務(wù)產(chǎn)品，而且擁有大量相對(duì)穩(wěn)定的個(gè)人客戶和收單商戶。所以在現(xiàn)有基礎(chǔ)和條件下，商業(yè)銀行只要把握好當(dāng)前難得機(jī)遇，適應(yīng)二維碼支付的市場(chǎng)需求，建設(shè)好支付這一基礎(chǔ)設(shè)施和工具，提升產(chǎn)品的便捷性，那么相對(duì)于第三方、第四方機(jī)構(gòu)，商業(yè)銀行對(duì)客戶和商戶都將擁有不可低估的吸引力。

 

      商業(yè)銀行提供聚合支付的優(yōu)勢(shì)主要體現(xiàn)在以下三個(gè)方面：信譽(yù)優(yōu)勢(shì)、價(jià)格優(yōu)勢(shì)和服務(wù)優(yōu)勢(shì)。

 

      銀行在聚合支付的布局

 

      在聚合支付發(fā)展如此之快的背景下，民生銀行、工商銀行、建設(shè)銀行、招商銀行、平安銀行等各大銀行也紛紛發(fā)力聚合支付，紛紛推出超低費(fèi)率的聚合支付業(yè)務(wù)，致力爭(zhēng)奪掃碼類支付產(chǎn)品的新業(yè)務(wù)渠道。但是，目前國(guó)內(nèi)支付行業(yè)較為復(fù)雜，尤其是隨著聚合支付產(chǎn)品形態(tài)的快速發(fā)展，各類違規(guī)問題層出不窮。為此，央行方面多次開展了針對(duì)聚合支付的相關(guān)規(guī)范整頓工作，銀行在有關(guān)聚合支付業(yè)務(wù)的監(jiān)督和管理上仍需不斷提升，從而規(guī)范整個(gè)行業(yè)的發(fā)展。

 

      我國(guó)聚合支付行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)格局分析

 

      縱觀整個(gè)機(jī)構(gòu)數(shù)據(jù)，可知在聚合支付機(jī)構(gòu)中，除了極個(gè)別聚合支付機(jī)構(gòu)于2001-2005年間注冊(cè)外，將近70%左右的企業(yè)注冊(cè)年份在2009-2011年，故可知聚合支付行業(yè)爆發(fā)的小高峰是2009-2011年，從注冊(cè)金額來看，行業(yè)內(nèi)企業(yè)注冊(cè)金額均在500-2000萬之間，而行業(yè)領(lǐng)先企業(yè)注冊(cè)資本則贏在起跑線上，拉卡拉注冊(cè)資本甚至高達(dá)2.6億人民幣。從規(guī)模上看，錢方好近、通聯(lián)支付、拉卡拉商務(wù)、豐瑞祥等均在發(fā)展階段交出了亮眼的成績(jī)單，處于行業(yè)領(lǐng)先位置。

 

      我國(guó)聚合支付行業(yè)企業(yè)按照實(shí)力水平，呈現(xiàn)著明顯的梯隊(duì)競(jìng)爭(zhēng)的特點(diǎn)。且聚合支付行業(yè)領(lǐng)先企業(yè)數(shù)量較多，行業(yè)中有多家企業(yè)進(jìn)入第一梯隊(duì);行業(yè)第一梯隊(duì)的優(yōu)勢(shì)在于其具有廣泛的渠道優(yōu)勢(shì)，如覆蓋城市數(shù)量較多、或市場(chǎng)交易規(guī)模、單據(jù)處理數(shù)較大等;位于行業(yè)第二梯隊(duì)的企業(yè)在競(jìng)爭(zhēng)上略遜于行業(yè)第一梯隊(duì)，但縱觀整個(gè)行業(yè)，行業(yè)梯隊(duì)呈現(xiàn)出兩頭多(第一梯隊(duì)、第四梯隊(duì)企業(yè)數(shù)量多)，中間少(第二梯隊(duì)、第三梯隊(duì)企業(yè)數(shù)量少)的特點(diǎn)。

 

2018年我國(guó)聚合支付行業(yè)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)梯隊(duì)分析情況

 

       

 

      資料來源：前瞻產(chǎn)業(yè)研究院整理

 

      央行政策出臺(tái)，行業(yè)內(nèi)企業(yè)自律性也不斷增強(qiáng)

 

      為規(guī)范聚合支付市場(chǎng)發(fā)展，2017年中國(guó)人民銀行先后發(fā)布《中國(guó)人民銀行支付結(jié)算司關(guān)于開展違規(guī)"聚合支付"服務(wù)清理整治工作的通知》(銀支付〔2017〕14號(hào))、《中國(guó)人民銀行關(guān)于持續(xù)提升收單服務(wù)水平規(guī)范和促進(jìn)收單服務(wù)市場(chǎng)發(fā)展的指導(dǎo)意見》(銀發(fā)〔2017〕45號(hào))。在明確聚合支付不得從事核心業(yè)務(wù)，不得經(jīng)手特約商戶結(jié)算資金，不得偽造、篡改或隱匿交易信息，不得采留敏感信息四道紅線后，央行對(duì)于聚合支付采取了支持態(tài)度，聚合支付合規(guī)發(fā)展之后將迎來發(fā)展機(jī)遇期。

 

     央 行發(fā)布的聚合支付行業(yè)“四條紅線”分析情況

 

       

 

       資料來源：前瞻產(chǎn)業(yè)研究院整理

 

      2018年12月3日，33家移動(dòng)支付服務(wù)行業(yè)公司聯(lián)合發(fā)布《移動(dòng)支付服務(wù)行業(yè)關(guān)于加強(qiáng)行業(yè)自律，提升服務(wù)水平的聯(lián)合倡議》。據(jù)悉，這是該行業(yè)首度聯(lián)合發(fā)布行業(yè)倡議，眾多行業(yè)代表企業(yè)都位列于倡議機(jī)構(gòu)名單之中。

 

      該倡議共提出4項(xiàng)內(nèi)容，就行業(yè)自律、行業(yè)合作與行業(yè)未來等移動(dòng)支付焦點(diǎn)問題提出了具體建議。 中國(guó)的移動(dòng)支付服務(wù)行業(yè)在過去幾年高速發(fā)展，業(yè)內(nèi)公司一直致力于服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)，已成為推動(dòng)產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新、實(shí)踐普惠金融的積極力量。此次倡議得到了眾多業(yè)內(nèi)企業(yè)的一致支持，表達(dá)了整個(gè)行業(yè)將更加自律，合規(guī)健康成長(zhǎng)的意愿。也將促進(jìn)產(chǎn)業(yè)鏈上下游公司更多的創(chuàng)新合作，更好地服務(wù)線下實(shí)體商戶，并助力中國(guó)移動(dòng)支付產(chǎn)業(yè)出海發(fā)展。

 

      聚合支付投融資現(xiàn)狀分析

 

      根據(jù)IT桔子統(tǒng)計(jì)，從2015年開始，國(guó)內(nèi)聚合支付行業(yè)投融資開始爆發(fā)，聚合支付風(fēng)口正式確立，資本涌入。2017年，聚合支付行業(yè)的投融資規(guī)模達(dá)到近年來峰值，數(shù)量為12起，金額為13.44億元。2018年，我國(guó)聚合支付行業(yè)的投融資事件數(shù)量為5起，投融資規(guī)模達(dá)到4.15億元，相比2017年大幅回落。

 

     2010-2019年Q1我國(guó)聚合支付行業(yè)投融資事件數(shù)量及金額統(tǒng)計(jì)情況

      

 

       數(shù)據(jù)來源：前瞻產(chǎn)業(yè)研究院整理

 

      根據(jù)IT桔子統(tǒng)計(jì)，2017年以來，聚合支付行業(yè)投融資事件數(shù)量達(dá)到19起，金額合計(jì)18.19億元，金額最大的一筆為Shopex商派網(wǎng)絡(luò)的D輪融資，規(guī)模達(dá)到7億元人民幣，投資方為愉悅資本(領(lǐng)投)、險(xiǎn)峰旗云、寬帶資本CBC等。

 

       聚合支付線上線下融合新趨勢(shì)

 

       最初常見的聚合支付，是在各類商戶鋪設(shè)二維碼，該二維碼可以支持微信和支付寶，甚至翼支付、百度錢包、京東錢包等方式。用戶掃描二維碼之后，跳轉(zhuǎn)到一個(gè)聚合支付平臺(tái)，聚合渠道完成支付。通過這種形式，也可以吸引用戶關(guān)注，引流到其聚合支付平臺(tái)，從而服務(wù)線上電商，最終通過給商戶定制個(gè)性化營(yíng)銷方案精準(zhǔn)吸引潛在用戶到店消費(fèi)，打通線上線下的支付閉環(huán)O2O。

 

      聚合支付線上線下融合(O2O)作為一種新興的商業(yè)模式，最早應(yīng)用在團(tuán)購(gòu)里，隨著線上線下場(chǎng)景發(fā)展的融合度提高，O2O也拓展到配送、預(yù)約等多種服務(wù)形式，呈現(xiàn)多樣化特征。此外，在當(dāng)下企業(yè)轉(zhuǎn)型與發(fā)展并存的時(shí)代，線上線下企業(yè)的運(yùn)營(yíng)方式正在不斷地發(fā)生改變;未來，線上線下業(yè)務(wù)的融合將成為聚合支付的新趨勢(shì)。

 

 

 

 

 

 

 

文章來源：http://m.sohu.com/a/313889743_473133